ASML（ASML）技术分析深度报告

00 / 概览

核心指标速览

当前价

1711.89

2026-08-05

日内涨跌

4.22%

69.37

52周区间

679.72–1997.36

Beta 2.31

YTD / 近1年

47.81%

1Y 149.81%

01 / 主要动作建议

主要动作建议

Current Action

中性等待；1711.89 位于 MA20 1725.68 与 MA50 1753.34 下方，不追涨亦不采信昨日空区。

风险等级

高：Beta 2.31、ATR14 4.98%。

半导体设备板块强势但 ASML 中短期评分偏空，需等阻力确认或支撑失守。

动作清单

动作	价格/条件	仓位	风控
左侧试探	1679.63-1690.84	5%	跌破 1594.72
右侧追随	站稳 1777.55	5%-10%	跌回 1714.75
反抽做空	1746.15-1777.55	5%	站稳 1808.96
跌破做空	跌破 1679.63	5%-10%	重回 1714.75
止损退出	跌破 1594.72	退出多头观察	等待 1489.58 重评

仓位建议

维度	建议	依据
总仓位	中性	VIX 16.50
ASML	0%-10%条件仓	ATR14 4.98%

关键价位与情景触发

多头右侧：1777.55
多头失效：1594.72
空头触发：1679.63
空头反抽区：1746.15-1777.55

风险线与监控

现价 1711.89；MA20 1725.68；MA50 1753.34
VIX 16.50；ATR14 4.98%

执行策略。上破 1777.55 后再右侧跟随；跌破 1679.63 才转空头观察。

02.1 / 大盘仓位

大盘环境与仓位管理

指标	当前值	日内变动
S&P 500	7736.52	+1.79%
Nasdaq Composite	26584.99	+2.59%
Dow Jones	54085.88	+1.71%
Nasdaq 100	29733.16	+3.32%
Russell 2000	—	—
VIX 🟢	16.5	+4.04%

VIX 情绪诊断。 当前 16.5（正常低波动 🟢）。

宏观利率环境

指标	数值	说明
10年期美债收益率	4.7%（Δ-0.05）	FRED DGS10 真实收益率
美元指数	—（20日 —）	不可用
短端利率价差	—	不可用

仓位立场：低波动市场下维持中性仓位，单票小仓。

核心驱动：

SMH 当日上涨 5.55%
ASML 仍低于 MA20/MA50
MACD 负值但动能改善

维度	建议	依据
总仓位	中性	VIX 16.50
ASML	0%-10%条件仓	ATR14 4.98%

02.2 / 板块共振

行业板块共振与景气度

所属板块

半导体设备

ETF SMH

ETF 现价 / 日内

575.71

5.55%

ETF YTD

54.22%

年初至今

成分权重 / 近1年

—

1Y 103.38%

设备板块日内共振走强，但标的未恢复中期均线，优先等待确认。

同业 / 关联个股异动

标的	现价	日内变动
LRCX	317.74	+7.85%
AMAT	546.62	+5.48%
KLAC	195.45	+6.95%
NVDA	211.94	+2.56%

新闻催化 / 基本面动态

ASML 为什么 ASML 垄断得最彻底，毛利率却最低？ 2026-08-05
ASML 阿斯麦控股公司股票（ASML）在 8 月 4 日上涨了 3.72%：股价上涨的驱动因素 2026-08-04
ASML 费城半导体指数涨幅扩大至5% 2026-08-04
ASML 阿斯麦盘中急涨，现涨超3% 2026-08-04
SMH SpaceX 的 AB 面：星链日赚 1800 万，AI 日烧 1.7 亿 2026-08-05
SMH 亚洲科技股重挫 25-30%，市场定价 “EPS 下调或资本开支削减”！摩根大通预测：恰恰相反 2026-08-05

02.3 / 个股技术分析

ASML 多维度技术分析

3.1 核心数据

指标	数值	指标	数值
当前价	1711.89	52周高	1997.36
日内涨跌	+4.22% (69.37)	52周低	679.72
日内高/低	1717.56 / 1686.01	Beta	2.31
市值	659.79B	PE(TTM)	53.49
市净率 PB	26.55	股息率	0.54%
换手率	0.4%	量比	0.84
振幅	1.92%	—	—
YTD	47.81%	近1年	149.81%

3.2 均线系统（交叉缠绕）

均线	数值	乖离率	位置
MA5	1637.11	+4.57%	上方
MA10	1677.66	+2.04%	上方
MA20	1725.68	-0.8%	下方
MA50	1753.34	-2.36%	下方
MA100	1589.99	+7.67%	上方
MA200	1394.66	+22.75%	上方
EMA20	1709.54	+0.14%	上方
EMA50	1702.68	+0.54%	上方

3.3 波浪理论与斐波那契

当前浪型：反弹浪测试中期阻力

1711.89 反弹尚未站回 MA20/MA50，不能确认新上升推进浪。

1777.55 突破才确认转强；1679.63 下破则调整延续。

斐波那契回撤

摆动区间 685.08 → 1986.85（近 252 日）

回撤位	价格
23.6%	1679.63
38.2%	1489.58
50%	1335.97
61.8%	1182.36
78.6%	963.66

3.4 筹码峰分析

上方套牢盘（阻力）

价格区间	压力强度
1777.55 – 1808.96	🔴🔴🔴 极强
1746.15 – 1777.55	🔴🔴 强
1714.75 – 1746.15	🔴🔴 强
1840.36 – 1871.76	🔴 中等

下方支撑筹码

价格区间	支撑强度
1432.15 – 1463.55	🟢🟢🟢 极强
1400.75 – 1432.15	🟢🟢🟢 极强
1369.35 – 1400.75	🟢🟢 强
1337.94 – 1369.35	🟢🟢 强

POC 控制点 1447.85 ｜近 120 日成交分布

3.5 MACD

DIF -33.01 ｜ DEA -22.81 ｜柱状 -20.4 ｜无｜动能增强

3.6 RSI

周期	数值	区域
RSI9	51.27	中性
RSI14	49.46	中性
RSI20	49.78	中性
RSI50	52.27	中性
RSI100	53.72	中性

3.7 KDJ

周期	%K	%D	%J	状态
9日	42.72	35.32	57.51	中性
14日	38.65	31.45	53.05	中性
20日	36.5	27.2	55.1	中性
50日	33.2	35.91	27.77	中性
100日	55.77	55.39	56.53	中性

3.8 ATR

周期	ATR	ATR%	ADR%
9日	84.74	4.95%	4.0%
14日	85.32	4.98%	3.87%
20日	84.79	4.95%	3.72%
50日	75.51	4.41%	3.86%
100日	61.93	3.62%	3.56%

ADX 16.31（+DI 22.77 vs -DI 29.73，无明显趋势）

3.9 综合技术指标评分矩阵

指标	详情	倾向
🟡 均线系统	交叉缠绕	方向不明
🟢 均线乖离率	MA200 乖离 22.75%	乖离健康
🟡 MACD	DIF -33.01 / 动能增强 / 无	动能尚可
🟡 RSI	RSI14 49.46（中性）	仍有空间
🟡 KDJ	%K 42.72 / %D 35.32（中性）	中性
🟢 ATR	ATR% 4.98%	波动可控
🔴 ADX / DI	ADX 16.31 / +DI 22.77 vs -DI 29.73	卖方主导

加权综合评分

超短期(1-5天)

50/100 中性

短期(1-4周)

44/100 偏空

中期(1-3月)

40/100 偏空

长期(6-12月)

40/100 偏空

02.4 / 价位地图

关键支撑阻力与情景推演

价格结构地图

2151.91

RSI14=70 对应位

1997.36

52周高点

1885.58

+2σ

1786.96

Stoch 80% 对应位

1753.34

MA50 均线

1744.34

Pivot R3 强阻力

1725.68

MA20 均线

1718.84

RSI14=50 对应位

1711.89

当前价 ASML

1709.54

EMA20 均线

1702.68

EMA50 均线

1699.77

Pivot R2 阻力

1690.84

Stoch 50% 对应位

1679.63

斐波 23.6% 回撤

1677.66

MA10 均线

1671.15

Pivot R1 阻力

1637.11

MA5 均线

1626.57

枢轴 Pivot

1597.95

Pivot S1 支撑

1594.72

Stoch 20% 对应位

1589.99

MA100 均线

1565.79

-2σ

1553.37

Pivot S2 支撑

1524.75

Pivot S3 支撑

1489.58

斐波 38.2% 回撤

1394.66

MA200 均线

1335.97

斐波 50% 回撤

1295.03

RSI14=30 对应位

1182.36

斐波 61.8% 回撤

963.66

斐波 78.6% 回撤

679.72

52周低点

技术位反推（指标达到特定值的对应价位）

指标	目标	对应价位
RSI14	70	2151.91
RSI14	50	1718.84
RSI14	30	1295.03
Raw Stochastic14	80%	1786.96
Raw Stochastic14	50%	1690.84
Raw Stochastic14	20%	1594.72

三种情景推演

情景	概率	回调深度	时间	触发条件	后续目标
上破转强	30%	守住 1714.75	1-4周	站稳 1777.55	1808.96
区间整理	45%	1679.63-1777.55	1-4周	未突破 MA50	1690.84
调整延续	25%	1594.72	1-4周	跌破 1679.63	1489.58

02.5 / 投资建议

投资建议与策略

综合判断

维度	结论
长期趋势	🟡 中性，等待均线修复
中期趋势	🟡 区间
短期趋势	🟡 不追涨
风险等级	高

关键交易区间

操作	价格区间	仓位比例	止损
左侧试探	1679.63-1690.84	5%	1594.72
右侧追随	站稳 1777.55	5%-10%	1714.75
反抽做空	1746.15-1777.55	5%	1808.96
止损退出	跌破 1594.72	退出	1489.58

关键监控指标

指标	看涨信号	看跌信号	当前状态
ASML	站稳 1777.55	跌破 1679.63	1711.89

核心结论。新事实不支持沿用昨日空头结论。

最佳策略。条件式跟随。